受到北美大型 CSP 業者資料中心擴建計畫持續進行,雲端伺服器需求不間斷,加上供應鏈長短料狀況逐步看到明朗跡象,市場看好,下半年伺服器相關散熱需求也將增溫,讓第 3 季傳統旺季添動能,有望消弭 PC、消費性電子產品需求的烏雲。 伺服器當中受到CPU、GPU效能提升下,使得散熱零組件的技術門檻、解熱要求提升,也連帶使得散熱模組的ASP增加,以Intel Whitley當中的散熱模組來看,平均單價比起上一代約增加20-30%左右。 供應鏈也看好,第4季底新平台Eagle Stream也逐步進入量產,平均單價也再增加20%以上,且新產品又可以向客戶提出新報價,也有利於反映成本高檔的狀況,穩定毛利率表現。 從台灣散熱廠廠角度來看,多以PC相關為主要業務,但當中伺服器占比較大的為奇鋐,伺服器相關產品涵蓋散熱產品、機殼等產品,營收占比達25%左右,此塊業務營收也受到客戶群擴大之下、逐步放大貢獻。 奇鋐在伺服器市場持續拓展,開案量、客戶群逐步增加,包含北美、陸系大多拿到合格供應商資格,今年滲透率、訂單量多優於去年。 雙鴻伺服器營收占比也逐步提升,從過去15-16%,今年有望提升到20%。且下半年則因市場需求持續增溫之下,將帶動伺服器相關營收成長性更為明確,價、量都將提升。 除了既有的產品之外,雙鴻也看好,在伺服器插槽上採用DDR5也將使得整體功耗提升,也將帶來新的散熱需求商機,力拚明年相關產品進入量產,也將帶動平均單價提升。 另外,雙鴻也持續耕耘水冷技術,特別是在伺服器當中,當功耗達到500W以上,且有空間限制時,水冷成為勢在必行的方案之一,因此雙鴻也看好,今年底到明年有望陸續發酵。 尼得科超眾(以下簡稱超眾)伺服器與網通合計營收占比約35%,下半年也相對看到該產品線的營運動能,而在日本電產(Nidec)投資之後,持續拓展越南第1期廠區生產產線,目前已經小量生產,今年也將續擴充產線,從組裝、熱管、熱板逐步完整生產流程。 整體來說,散熱產業下半年營運擺脫中國封控變數,加上伺服器新平台問世、消費性產品新機基本的備貨力道,都將帶動訂單需求提升,因此市場看好,營運表現多可優於上半年水準,後續也應持續觀察大環境經濟狀況變化。 (本文由 MoneyDJ新聞 授權轉載;首圖來源:pixabay) 科技新知,時時更新 由於 5G 時代來臨,帶動更高技術的散熱需求,而 5G 手機要普及,就不得不解決其中的 散熱問題,而且不光是手機會用到散熱,還有未來許許多多的電子產品都需要,讓「散熱」 這門技術頓時成為了顯學! 說到散熱族群未來的商機,可以說是相當的多,因為未來的電子產品愈做愈精細、效能 愈來愈高,體積又要愈來愈小,因此處理散熱問題的市場規模將會愈來愈大。舉凡像智慧手 機、NB、顯示卡、網通設備、基地台、資料中心、高速運算電腦、甚至是未來的汽車電子及 AI 產業,都有著龐大的散熱需求,科技產品對散熱模組的需求將有增而無減。 近期市場題材還有中階顯示卡 RTX 系統上市後開始放量,也帶動顯示卡的散熱需 求。就是在這些短、中、長期的商機與題材接捧發酵下,散熱族群才會這麼熱力十足! 我們常常說的「散熱模組」,這其中有幾個重要的元件,像是「散熱底板、散熱片、熱管、風扇」…等,這都可以按客戶的要求來特別客製化,換句話說,散熱族群的大廠在 擁有多項散熱元件的製作技術之後,都有能力來做整體的散熱模組。 其中,散熱底板是最基本的元件,會搭配其他的零組件來組成 1 個散熱模組,而散熱風扇體積比較大,通常用於桌上型電腦、NB 及伺服器等;體積較小的熱管(或叫熱導管)則可以用在 NB 與智慧型手機裡,另外還有將一維線形的導管型態轉變成二維的散熱片(或叫 均熱片),可以用來提高散熱效率,各大手機廠商已經開始準備導入此產品。 文字編輯 高柏科技團隊
【時報-台北電】市場看好NB(筆電)、伺服器、手機新機推出以及5G基建等,可望延續散熱族群下半年業績表現,在雙鴻(3324)領軍下,包括超眾(6230)、奇鋐(3017)等盤中紛紛大漲,成交量也多大幅增加,惟受到大盤適逢台指期結算、賣壓出籠下,使個股震盪加劇、漲幅收斂,類股多留長上影線。 正值除權息旺季,個股填息節奏備受矚目,散熱指標股泰碩與雙鴻等日前快速填息相當吸睛,也讓將於月底除息的超眾備受期待。 15日盤面上包括雙鴻、曜越、元山、動力-KY、超眾、奇鋐、建準、力致、泰碩、健策、協禧、鴻準等在盤中紅通通,散熱類股的雙鴻更是衝上漲停,超眾與奇鋐均大漲8%以上,且成交量多增加,人氣明顯升溫。
兆豐國際投顧董事長李秀利指出,在NB、伺服器等帶旺下,散熱族群6月營收多半表現出色,繳月增、年增或創新高等佳績,接下來並沒有旺季不旺的疑慮,主要因為下半年隨手機新機的上市,帶動訂單增溫,將迎來手機熱板的貢獻,且網通動能也將延續,又有電競新晶片的推出,都可望刺激相關廠商業績表現。 日盛投顧襄理蕭森寶表示,NB第二季很旺,第三季的NB則是隨科技大廠加速VC(均熱板)的導入,其毛利率較先前好,獲利有機會成倍數增長。而在手機方面,下半年定會比上半年好,同樣由於VC毛利率較好,獲利有機會往上走。而在5G基地台部分,隨各地加速建設,看法仍偏正向樂觀,惟15日適逢台指期結算,賣壓出籠下,使個股震盪加劇、漲幅受阻,使類股多留長上影線。 法人認為,隨大盤創下30年新高,但散熱族群多半還沒有創新高,且由於國際疫情持續蔓延,居家工作與教學潮未歇,再加上電競新品與手機推波助瀾,散熱族群有機會落後補漲。(新聞來源:工商時報─記者 方歆婷/台北報導)
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